Examen AMF N°1

1/ Quelle est l'autorité en charge d'agréer les sociétés de gestion de portefeuille ?

Quelle est l'autorité en charge d'agréer les sociétés de gestion de portefeuille ?
L'Autorité de Contrôle Prudentiel et de Résolution (ACPR) La Banque de France L'Autorité des Marchés Financiers (AMF)
2/ La supervision du secteur bancaire et financier en France est assurée entre autres par :

La supervision du secteur bancaire et financier en France est assurée entre autres par :
Le CECEI (Comité des Établissements de Crédit et des Entreprises d'Investissement) Le Comité Consultatif du Secteur Financier L'Autorité de Contrôle Prudentiel et de Résolution
3/ Quel est l'objectif du marché unique ?

Quel est l'objectif du marché unique ?
Restreindre la circulation des capitaux Eviter la circulation des capitaux vers les paradis fiscaux Faciliter la libre circulation des capitaux
4/ Qui est à l'initiative de la création du Conseil de Stabilité Financière (ou Financial Stability Board, FSB) ?

Qui est à l'initiative de la création du Conseil de Stabilité Financière (ou Financial Stability Board, FSB) ?
Le G20, dont il est le bras armé pour le développement et la mise en œuvre de standards internationaux L'ONU dont il est la branche financière Le FMI pour le compte duquel il surveille la volatilité des devises
5/ Qu'est-ce qu'un agent général d'assurance ?

Qu'est-ce qu'un agent général d'assurance ?
Un professionnel qui conseille et propose à son client des stratégies d'investissement Un représentant d'une compagnie d'assurance qui place ses contrats auprès de ses clients Un commerçant indépendant mettant en relation l'assuré et l'assureur
6/ Quel est le rôle principal des marchés financiers dans l'économie ?

Quel est le rôle principal des marchés financiers dans l'économie ?
De mettre en relation directe des agents économiques ayant des besoins de capitaux avec des agents économiques ayant des capacités de financement De soutenir la politique monétaire des Etats De réguler les économies nationales
7/ Qu'est-ce que le taux d'épargne ?

Qu'est-ce que le taux d'épargne ?
Le taux d'épargne désigne le pourcentage d'investissement en assurance vie Le taux d'épargne est le rapport entre l'épargne des ménages et le revenu disponible brut Le taux d'épargne désigne le pourcentage d'investissement sur des livrets bancaires
8/ Parmi ces services, lequel est un service d'investissement ?

Parmi ces services, lequel est un service d'investissement ?
L'émission de bons de caisse L'exécution d'ordres pour le compte de tiers La tenue de Livret A
9/ Les codes de bonne conduite doivent :

Les codes de bonne conduite doivent :
Servir au mieux les intérêts des clients Permettre de conserver la trace des transactions déclarées Permettre de mesurer la satisfaction et la fidélisation du client
10/ Comment définir la déontologie pour un prestataire de services d'investissement (PSI) ?

Comment définir la déontologie pour un prestataire de services d'investissement (PSI) ?
Elle représente l'ensemble des valeurs de chaque salarié de ce PSI Elle se définit comme l'ensemble des normes prudentielles à respecter vis-à-vis des clients "de détail" La déontologie se définit comme l'ensemble des devoirs et des règles qu'impose à des professionnels l'exercice de leur métier
11/ Quelles personnes sont concernées par les listes d'initiés ?

Quelles personnes sont concernées par les listes d'initiés ?
Tous les collaborateurs Uniquement les "personnes concernées" c'est-à-dire celles disposant d'informations privilégiées Exclusivement les analystes financiers actions
12/ Dans quels cas les prestataires de services d'investissement sont-ils tenus d'avoir une procédure de traitement des réclamations ?

Dans quels cas les prestataires de services d'investissement sont-ils tenus d'avoir une procédure de traitement des réclamations ?
Pour les réclamations des clients professionnels Pour les réclamations des clients non professionnels Pour les réclamations de tous les clients, quel que soit leur statut
13/ Si un client engage une procédure judiciaire, il :

Si un client engage une procédure judiciaire, il :
Ne peut pas recourir à la médiation de la consommation Peut simultanément s'adresser au médiateur de la consommation Doit obligatoirement adhérer à une association de défense des consommateurs
14/ Qu'est-ce que le GAFI ?

Qu'est-ce que le GAFI ?
Le GAFI est un organisme intergouvernemental qui a pour objectif de concevoir et promouvoir des politiques de lutte contre le blanchiment de capitaux et le financement du terrorisme, à l'échelon national et international Le Groupe d'Action FInancière (GAFI) n'existe plus et a été remplacé par le Comité Mondial de Lutte contre la Criminalité Financière (CMLCF) Le Groupe d'Action FInancière (GAFI) est un organisme créé par le Fonds Monétaire International (FMI) qui regroupe tous les ministres des finances des pays industrialisés
15/ Parmi les affirmations suivantes, laquelle est vraie ? Le blanchiment des capitaux :

Parmi les affirmations suivantes, laquelle est vraie ? Le blanchiment des capitaux :
Est un délit Est une infraction administrative. Est susceptible d'une contravention.
16/ Quelle peine maximale encourt un collaborateur d'un organisme financier qui porte son concours à une opération de blanchiment, voire qui utilise les facilités que procure l'exercice de son activité professionnelle ?

Quelle peine maximale encourt un collaborateur d'un organisme financier qui porte son concours à une opération de blanchiment, voire qui utilise les facilités que procure l'exercice de son activité professionnelle ?
3 ans d'emprisonnement et 500 000 euros d'amende 20 ans d'emprisonnement et 300 000 euros d'amende 10 ans d'emprisonnement et 750 000 euros d'amende
17/ Qu'est-ce qu'une liste d'initiés ?

Qu'est-ce qu'une liste d'initiés ?
La liste de personnes expertes en marchés financiers La liste globale du personnel du prestataire de services d'investissement Une liste de toutes les personnes ayant accès à des informations privilégiées sur des émetteurs
18/ Quels sont les produits pour lesquels le démarchage est interdit ?

Quels sont les produits pour lesquels le démarchage est interdit ?
Les produits dont le risque maximum n'est pas connu au moment de la souscription Les actions des pays émergents Les obligations convertibles en action
19/ Tout démarcheur détient à ce titre une carte. Quelle affirmation est exacte ?

Tout démarcheur détient à ce titre une carte. Quelle affirmation est exacte ?
Cette carte ne peut être vérifiée que par l'AMF ou l'ACPR Il doit systématiquement présenter sa carte lors de tout acte de démarchage Il doit sur simple demande pouvoir présenter sa carte dans les 48 h
20/ La valeur liquidative d'un OPC est égale :

La valeur liquidative d'un OPC est égale :
Au capital initial divisé par le nombre de parts initiales Au capital initial de l'OPC divisé par le nombre de parts existantes A l'actif net du jour de l'OPC divisé par le nombre de parts ou d'actions existantes
21/ Que doivent faire les prestataires de services d'investissement auprès de leurs clients non professionnels pour s'acquitter de leur obligation d'évaluation ?

Que doivent faire les prestataires de services d'investissement auprès de leurs clients non professionnels pour s'acquitter de leur obligation d'évaluation ?
Ils doivent s'enquérir des connaissances de leurs clients et de leur expérience en matière d'investissement Ils doivent les soumettre à des tests de connaissance L'obligation d'évaluation ne concerne que les contreparties éligibles et non les clients non professionnels qui sont protégés par d'autres dispositifs plus contraignants
22/ Que doit faire le PSI lorsqu'un client qui veut bénéficier du service de conseil en investissement refuse de communiquer les informations requises ?

Que doit faire le PSI lorsqu'un client qui veut bénéficier du service de conseil en investissement refuse de communiquer les informations requises ?
Ne fournir le service qu'après que le client ait signé une lettre de décharge S'abstenir de fournir le service demandé Mettre en garde le client, mais lui fournir le service demandé
23/ Un Prestataires de Services d'Investissement (PSI) est tenu de catégoriser ses clients. Quelle affirmation est exacte ?

Un Prestataires de Services d'Investissement (PSI) est tenu de catégoriser ses clients. Quelle affirmation est exacte ?
Le PSI ne doit informer ses clients que lorsqu'il y a un changement de catégorie Le PSI informe ses clients de leur catégorisation et de leur droit à demander une catégorisation différente Le PSI ne doit pas informer ses clients sur leur catégorisation
24/ Concernant le questionnaire de connaissance client, qu'est-ce que l'AMF recommande d'éviter ?

Concernant le questionnaire de connaissance client, qu'est-ce que l'AMF recommande d'éviter ?
De recourir à l'auto-évaluation du client D'interroger le client sur son patrimoine personnel De faire signer le questionnaire
25/ Quel est l'objectif de la catégorisation de la clientèle ?

Quel est l'objectif de la catégorisation de la clientèle ?
Déterminer la fiscalité applicable aux opérations des clients Déterminer le niveau de protection dont pourra bénéficier le client Attribuer les clients aux conseillers de clientèle selon leur catégorie
26/ Que peut faire une contrepartie éligible qui estime ne pas être en mesure d'évaluer les risques auxquels elle est amenée à s'exposer ?

Que peut faire une contrepartie éligible qui estime ne pas être en mesure d'évaluer les risques auxquels elle est amenée à s'exposer ?
Elle doit augmenter ses fonds propres pour faire face à nouveaux risques et en avertir le PSI Elle doit prendre les assurances supplémentaires pour couvrir ces risques et en avertir le PSI Elle peut demander au PSI à être placé dans une catégorie offrant une plus grande protection
27/ Quelle nature de conversations téléphoniques avec un client est-il obligatoire d'enregistrer ?

Quelle nature de conversations téléphoniques avec un client est-il obligatoire d'enregistrer ?
Uniquement celles destinées à conclure une transaction Tout type de communication téléphonique Uniquement celles destinées à informer le client sur la position de son compte
28/ A quel organisme le secret professionnel peut-il être opposable ?

A quel organisme le secret professionnel peut-il être opposable ?
Administrations douanières et fiscales Autorités judiciaires AFTI
29/ Lorsqu'un PSI communique des informations sur des performances futures d'un instrument financier, laquelle de ces affirmations est exacte ?

Lorsqu'un PSI communique des informations sur des performances futures d'un instrument financier, laquelle de ces affirmations est exacte ?
Les informations se fondent exclusivement sur des simulations de performances passées Les informations reposent sur des hypothèses raisonnables fondées sur des éléments objectifs Les informations peuvent mentionner uniquement des performances brutes, si le PSI communique par ailleurs à sa clientèle la tarification applicable aux opérations
30/ Les sociétés de gestion de portefeuille sont-elles tenues de fournir aux porteurs de parts ou actionnaires d'OPCVM des informations afférentes à leur politique d'exécution

Les sociétés de gestion de portefeuille sont-elles tenues de fournir aux porteurs de parts ou actionnaires d'OPCVM des informations afférentes à leur politique d'exécution
Non, cela est facultatif sauf si ces derniers en font la demande expresse Oui, celles-ci doivent être données en temps utile avant la prestation du service Non, cela relève du secret des affaires
31/ Quelle particularité présente le document intitulé "politique de vote" élaboré par une société de gestion d'OPC ?

Quelle particularité présente le document intitulé "politique de vote" élaboré par une société de gestion d'OPC ?
Il est soumis à l'agrément préalable de l'AMF Il est communiqué obligatoirement aux actionnaires ou porteurs de parts des OPC lors de la 1ère souscription Il est consultable sur le site de la société de gestion de portefeuille ou à son siège selon les modalités précisées dans le DICI (Document d'Information Clé pour l'Investisseur)
32/ S'agissant de gestion de portefeuille, laquelle de ces 3 obligations d'information le prestataire doit-il respecter ?

S'agissant de gestion de portefeuille, laquelle de ces 3 obligations d'information le prestataire doit-il respecter ?
Informer le client lorsque l'indice de référence du portefeuille géré a baissé de 10% depuis la date du dernier envoi de relevé de portefeuille Informer le client lorsque la valeur totale du portefeuille géré a baissé de 10 % depuis la date du dernier envoi de relevé de portefeuille Informer le client lorsque la valeur d'au moins la moitié des lignes en portefeuille ont baissé de 10% depuis la date du dernier envoi de relevé de portefeuille
33/ Quelles sont les principales règles de bonne conduite que doit respecter un prestataire de services d'investissement ?

Quelles sont les principales règles de bonne conduite que doit respecter un prestataire de services d'investissement ?
Il doit agir d'une manière honnête, loyale et professionnelle, qui serve au mieux l'intérêt des clients et favorise l'intégrité des marchés Il doit s'assurer que les services d'investissement qu'il rend permettent à son client d'atteindre l'objectif de gain fixé préalablement Il doit s'assurer que les services d'investissement qu'il rend dégagent une rentabilité suffisante
34/ Parmi ces objectifs, lequel répond à l'obligation du PSI d'agir de manière honnête, loyale et professionnelle ?

Parmi ces objectifs, lequel répond à l'obligation du PSI d'agir de manière honnête, loyale et professionnelle ?
Recruter des collaborateurs ayant des aptitudes commerciales Mettre à la charge du client la preuve qu'il a été mal conseillé Servir au mieux les intérêts du client
35/ Pour un PSI, servir au mieux "l'intérêt du client" repose sur quel type d'obligation ?

Pour un PSI, servir au mieux "l'intérêt du client" repose sur quel type d'obligation ?
Une obligation de résultat Une obligation de performance Une obligation de moyens
36/ Parmi les propositions suivantes, laquelle peut constituer un lieu d'exécution des ordres ?

Parmi les propositions suivantes, laquelle peut constituer un lieu d'exécution des ordres ?
Un dépositaire central Un internalisateur systématique Une chambre de compensation
37/ Que comprend la rémunération de la société assurant la réception-transmission d'ordres (RTO) ?

Que comprend la rémunération de la société assurant la réception-transmission d'ordres (RTO) ?
La commission de gestion de surperformance Les honoraires perçus du client La quote-part des frais d'intermédiation
38/ Comment sont prélevés les frais courants d'un placement collectif ?

Comment sont prélevés les frais courants d'un placement collectif ?
Ils sont déduits de la valeur de rachat Ils sont prélevés trimestriellement Ils sont directement déduits du calcul de la valeur liquidative
39/ A quelle condition un mineur peut-il ouvrir tout seul un compte de chèques à son nom ?

A quelle condition un mineur peut-il ouvrir tout seul un compte de chèques à son nom ?
S'il est accompagné par son père S'il est émancipé S'il est accompagné de deux témoins majeurs
40/ Lorsque la situation du débiteur est irrémédiablement compromise, que peut faire la commission de surendettement ?

Lorsque la situation du débiteur est irrémédiablement compromise, que peut faire la commission de surendettement ?
Laisser le débiteur trouver un accord avec ses créanciers Proposer un plan de redressement Mettre en place une procédure de rétablissement personnel
41/ La réglementation sur les pratiques commerciales trompeuses vise essentiellement à protéger :

La réglementation sur les pratiques commerciales trompeuses vise essentiellement à protéger :
Les clients des prestataires de services d'investissement Les organismes financiers Les marchés
42/ En matière de protection des données personnelles présentes dans des fichiers informatiques, un client :

En matière de protection des données personnelles présentes dans des fichiers informatiques, un client :
A un droit d'accès à toutes les données de l'entreprise. A un droit de rectification des données stockées. A un droit d'accès aux données d'un tiers.
43/ Quelle caractéristique d'un contrat financier non admis sur un marché organisé le rend interdit de publicité pour un client non professionnel ?

Quelle caractéristique d'un contrat financier non admis sur un marché organisé le rend interdit de publicité pour un client non professionnel ?
Il y a un risque de perte partielle du capital investi Le risque maximal n'est pas connu au moment de la souscription Le produit n'est pas en euro
44/ Comment est symbolisé le profil de risque et de rendement des FCP et des SICAV ?

Comment est symbolisé le profil de risque et de rendement des FCP et des SICAV ?
Par une échelle allant de 1 à 10, le niveau 1 correspondant aux niveaux de risque et de performance potentielle les plus faibles Par une échelle allant de 1 à 5, le niveau 5 correspondant aux niveaux de risque et de performance potentielle les plus faibles Par une échelle allant de 1 à 7, le niveau 1 correspondant aux niveaux de risque et de performance potentielle les plus faibles
45/ Comment s'appelle l'ampleur des variations du cours d'un instrument financier sur son marché ?

Comment s'appelle l'ampleur des variations du cours d'un instrument financier sur son marché ?
L'amplitude de marché La volatilité La variabilité
46/ La volatilité est la plus forte sur :

La volatilité est la plus forte sur :
Les emprunts d'Etat à un an Les placements monétaires à 1 mois Les actions
47/ Quelle est la différence majeure entre action et obligation ?

Quelle est la différence majeure entre action et obligation ?
Une action est un titre de créance alors qu'une obligation est un titre de capital Une action est un titre de capital alors qu'une obligation est un titre de créance Action et obligation sont de nature identique, seule leur catégorie de cotation sur Euronext diffère
48/ Parmi les définitions ci-dessous, relatives au droit d'attribution, laquelle est exacte ?

Parmi les définitions ci-dessous, relatives au droit d'attribution, laquelle est exacte ?
Le droit d'attribution est le droit des actionnaires à une quote-part des bénéfices sociaux Le droit d'attribution est le droit prioritaire d'un actionnaire de souscrire à une augmentation de capital, ce droit ne peut être cédé à un tiers Le droit d'attribution est le droit pour l'actionnaire de participer à une attribution gratuite d'actions ou de vendre ce droit
49/ Les actions assorties d'un droit de vote double :

Les actions assorties d'un droit de vote double :
Constituent des actions de préférence Constituent des actions ordinaires Sont interdites en France
50/ Les obligations à coupon zéro donnent-elles lieu au versement d'intérêts au bénéfice de leur propriétaire ?

Les obligations à coupon zéro donnent-elles lieu au versement d'intérêts au bénéfice de leur propriétaire ?
Oui, les intérêts sont versés en totalité à l'échéance de l'emprunt après avoir été capitalisés sur toute la période Non, c'est d'ailleurs pour cela qu'elles sont dénommées de la sorte Oui, les intérêts sont versés de manière constante tout au long de la détention du produit
51/ Quelle obligation, parmi les suivantes, n'est pas sujette à un risque de taux ?

Quelle obligation, parmi les suivantes, n'est pas sujette à un risque de taux ?
Obligation à taux fixe Obligation à taux variable Obligation zéro-coupon
52/ Est-il possible de vendre une obligation avant son échéance ?

Est-il possible de vendre une obligation avant son échéance ?
Non, cela est strictement interdit sous peine de nullité de la cession Oui, sous réserve d'obtenir une autorisation expresse et préalable de l'AMF Oui, mais il existe alors un risque de perte en capital
53/ L'Euribor est un taux de référence :

L'Euribor est un taux de référence :
Défini uniquement sur une échéance de 3 mois Défini uniquement sur une échéance de 1 jour Défini pour toute une série d'échéances monétaires
54/ Lequel de ces taux de référence possède plusieurs échéances ?

Lequel de ces taux de référence possède plusieurs échéances ?
L'Euribor L'euro short-term rate (€STR) Aucun de ces taux
55/ Les titres subordonnés :

Les titres subordonnés :
Sont toujours à taux variable Sont émis à des taux inférieurs aux taux des obligations classiques Présentent un risque de non remboursement plus important que les obligations classiques
56/ Un contrat d'assurance-vie investi en unités de compte :

Un contrat d'assurance-vie investi en unités de compte :
Présente un risque financier pour le souscripteur Ne fait jamais courir de risque financier à son souscripteur Assure toujours une rémunération minimale
57/ Quelle affirmation est exacte en ce qui concerne les organismes de titrisation ?

Quelle affirmation est exacte en ce qui concerne les organismes de titrisation ?
Ils ne peuvent pas recourir à des instruments à terme Ils proposent des titres pouvant faire l'objet de démarchage Ils rachètent des créances et émettent des titres adossés à ces crédits
58/ Acheter un put revient à acheter :

Acheter un put revient à acheter :
Un droit de vente Un droit de souscription Un droit d'achat
59/ Quelle est la condition préalable à la commercialisation d'un OPC de droit étranger en France ?

Quelle est la condition préalable à la commercialisation d'un OPC de droit étranger en France ?
Ils peuvent être commercialisés sur le territoire français s'ils obtiennent une autorisation de la Banque de France. Ils peuvent être commercialisés sur le territoire français s'ils obtiennent un agrément de l'ACPR (Autorité de Contrôle Prudentiel et de Résolution). Ils peuvent être commercialisés sur le territoire français en vertu d'un passeport européen et après notification à l'AMF.
60/ Parmi ces produits, lequel fait partie des "biens divers" ?

Parmi ces produits, lequel fait partie des "biens divers" ?
Un placement dans des bouteilles de vin Un contrat d'assurance-vie en unités de compte Un bon de souscription d'actions
61/ Quel organisme est chargé de la supervision des prestataires de services sur actifs numériques ?

Quel organisme est chargé de la supervision des prestataires de services sur actifs numériques ?
L'AMF L'ACPR Le Trésor
62/ Quelles sont les deux missions principales du dépositaire d'OPC ?

Quelles sont les deux missions principales du dépositaire d'OPC ?
Conserver les actifs et calculer la valeur liquidative des OPC Conserver les actifs et rédiger le Document d'information clé pour l'investisseur (DICI) Conserver les actifs et s'assurer de la régularité des décisions de l'OPC ou de sa société de gestion
63/ A propos des Organismes de Placement Collectif (OPC), quelle affirmation est juste ?

A propos des Organismes de Placement Collectif (OPC), quelle affirmation est juste ?
Aucun agrément n'est nécessaire pour les gérer Ils offrent une gestion individuelle d'investissement Leurs activités s'exercent dans un cadre règlementaire européen et français strict
64/ La méthodologie utilisée par un administrateur pour déterminer un indice de référence doit être développée, utilisée et gérée de manière :

La méthodologie utilisée par un administrateur pour déterminer un indice de référence doit être développée, utilisée et gérée de manière :
Secrète Discrète Transparente
65/ En France, les OPC sont agréées par :

En France, les OPC sont agréées par :
L'AMF La Banque de France L'ACPR
66/ Un OPCVM classé dans la catégorie "obligations et autres titres de créance" :

Un OPCVM classé dans la catégorie "obligations et autres titres de créance" :
N'est pas sensible aux taux d'intérêt Est principalement soumis aux risques de variations de l'indice Nikkei Est sensible aux taux d'intérêt
67/ Qu'est-ce qu'un hedge fund ?

Qu'est-ce qu'un hedge fund ?
Un fonds spéculatif pratiquant la gestion alternative. Un fonds investissant dans des actifs à forte liquidité. Un fonds dont la valeur est calculée quotidiennement.
68/ Qu'est-ce qu'une obligation verte ?

Qu'est-ce qu'une obligation verte ?
Une obligation émise par une ONG à vocation écologique Une obligation émise pour financer une transition énergétique Une obligation émise en dollars US
69/ La gestion dont l'objectif est de systématiquement prendre en compte des critères liés à l'environnement, au social et à la gouvernance est :

La gestion dont l'objectif est de systématiquement prendre en compte des critères liés à l'environnement, au social et à la gouvernance est :
Une gestion "développement durable" Une gestion MESR Une gestion ISR
70/ L'appellation de marché réglementé désigne :

L'appellation de marché réglementé désigne :
Toute plate-forme spécialisée dans l'exécution d'ordres sur des produits complexes Toute plate-forme de négociation assurant l'exécution d'ordres d'achat et de vente Une plate-forme disposant d'une reconnaissance spécifique attribuée par le ministre en charge de l'économie sur proposition de l'AMF
71/ Les internalisateurs systématiques sont des prestataires de services d'investissement qui :

Les internalisateurs systématiques sont des prestataires de services d'investissement qui :
Exécutent les ordres de leurs clients face à leur compte propre Mettent en relation des clients souhaitant vendre des instruments financiers avec des clients potentiellement acheteurs Font exécuter les ordres de leurs clients sur le marché réglementé
72/ Un ordre "au marché" est :

Un ordre "au marché" est :
Obligatoirement un ordre avec une limite de prix Prioritaire sur tout autre ordre Un ordre permettant une maîtrise des prix
73/ Quelles sont les obligations de transparence pré-négociation en termes d'affichage de prix pour un système dirigé par les prix ?

Quelles sont les obligations de transparence pré-négociation en termes d'affichage de prix pour un système dirigé par les prix ?
Le prix moyen à l'achat et à la vente calculés sur les cours d'ouverture Les cinq meilleures limites à l'achat et la vente Le meilleur prix à l'achat et à la vente de chaque teneur de marché
74/ L'activité de tenue de marché sur un ou plusieurs instruments financiers admis sur une plate-forme de négociation :

L'activité de tenue de marché sur un ou plusieurs instruments financiers admis sur une plate-forme de négociation :
Nécessite la conclusion d'un accord entre le membre de marché et le gestionnaire de la plate-forme de négociation Peut être exercée librement par tout membre de ce marché Nécessite une autorisation spécifique du ministère de l'Economie et des Finances
75/ Quelle règle s'applique aux agences de notation ?

Quelle règle s'applique aux agences de notation ?
Elles doivent publier leurs méthodes de notation et les appliquer de façon stable Elles doivent garder secrètes leurs méthodes de notation Elles ne peuvent communiquer leurs méthodes de notation qu'aux entreprises notées
76/ Règlementairement, la tenue du passif d'un OPCVM correspond :

Règlementairement, la tenue du passif d'un OPCVM correspond :
A la valorisation des actifs composant le portefeuille de l'OPCVM Aux missions de centralisation des ordres de souscription/rachat et de tenue du compte émission de l'OPCVM Au contrôle du respect des ratios réglementaires par le gérant de l'OPCVM
77/ En France, le délai de règlement-livraison d'un ordre de bourse est de :En France, le délai de règlement-livraison d'un ordre de bourse est de :

En France, le délai de règlement-livraison d'un ordre de bourse est de :En France, le délai de règlement-livraison d'un ordre de bourse est de :
J+5 J+3 J+2
78/ Sur quel marché peut-on acheter et vendre des titres déjà créés ?

Sur quel marché peut-on acheter et vendre des titres déjà créés ?
Le marché tertiaire Le marché secondaire Le marché primaire
79/ Dans le cadre d'une introduction sur Euronext Paris, quelle pourcentage de capital la société doit-elle au minimum diffuser ?

Dans le cadre d'une introduction sur Euronext Paris, quelle pourcentage de capital la société doit-elle au minimum diffuser ?
Au minimum 25 % de son capital ou 5 % si cela représente au moins 5 millions d'euros Au minimum 15% de son capital Au minimum 50 % de son capital ou 10 % si cela représente au moins 10 millions d'euros
80/ Qu'est-ce que le compte de résultat ?

Qu'est-ce que le compte de résultat ?
Il recense à un instant donné l'ensemble des actifs de l'entreprise d'une part et l'ensemble de son passif d'autre part Le compte de résultat permet d'apprécier la capacité d'une entreprise à autofinancer ses investissements Le compte de résultat regroupe toutes les charges et les produits d'une entreprise pour un exercice comptable
81/ Vis-à-vis du marché, les sociétés cotées sur un marché réglementé ont des obligations d'informations périodiques relatives :

Vis-à-vis du marché, les sociétés cotées sur un marché réglementé ont des obligations d'informations périodiques relatives :
A leur niveau d'activité et à leur situation financière. A l'âge de leurs dirigeants. Au taux de détention d'actions détenues par chaque salarié de l'entreprise.
82/ Font l'objet d'une imposition commune à l'impôt sur la fortune immobilière (IFI) :

Font l'objet d'une imposition commune à l'impôt sur la fortune immobilière (IFI) :
Uniquement les couples mariés, sauf exception Uniquement les couples mariés, sauf exception, et les partenaires pacsés Les couples mariés, sauf exception, les partenaires pacsés et les concubins notoires
83/ Quelle est la caractéristique de l'impôt sur le revenu des particuliers (IRPP) ?

Quelle est la caractéristique de l'impôt sur le revenu des particuliers (IRPP) ?
Il s'agit d'un impôt progressif. Il s'agit d'un impôt proportionnel. Il s'agit d'un impôt avec une part proportionnelle et une part progressive.
84/ Les plus-values réalisées par une société anonyme sur une cession de parts d'OPCVM sont:

Les plus-values réalisées par une société anonyme sur une cession de parts d'OPCVM sont:
Soumises au taux normal de l'impôt sur les sociétés Exemptées d'impôt sur les sociétés Soumises à un taux spécifique d'impôt sur les sociétés

Examen AMF N°1

1/ Quelle est l'autorité en charge d'agréer les sociétés de gestion de portefeuille ?

2/ La supervision du secteur bancaire et financier en France est assurée entre autres par :

3/ Quel est l'objectif du marché unique ?

4/ Qui est à l'initiative de la création du Conseil de Stabilité Financière (ou Financial Stability Board, FSB) ?

5/ Qu'est-ce qu'un agent général d'assurance ?

6/ Quel est le rôle principal des marchés financiers dans l'économie ?

7/ Qu'est-ce que le taux d'épargne ?

8/ Parmi ces services, lequel est un service d'investissement ?

9/ Les codes de bonne conduite doivent :

10/ Comment définir la déontologie pour un prestataire de services d'investissement (PSI) ?

11/ Quelles personnes sont concernées par les listes d'initiés ?

12/ Dans quels cas les prestataires de services d'investissement sont-ils tenus d'avoir une procédure de traitement des réclamations ?

13/ Si un client engage une procédure judiciaire, il :

14/ Qu'est-ce que le GAFI ?

15/ Parmi les affirmations suivantes, laquelle est vraie ? Le blanchiment des capitaux :

16/ Quelle peine maximale encourt un collaborateur d'un organisme financier qui porte son concours à une opération de blanchiment, voire qui utilise les facilités que procure l'exercice de son activité professionnelle ?

17/ Qu'est-ce qu'une liste d'initiés ?

18/ Quels sont les produits pour lesquels le démarchage est interdit ?

19/ Tout démarcheur détient à ce titre une carte. Quelle affirmation est exacte ?

20/ La valeur liquidative d'un OPC est égale :

21/ Que doivent faire les prestataires de services d'investissement auprès de leurs clients non professionnels pour s'acquitter de leur obligation d'évaluation ?

22/ Que doit faire le PSI lorsqu'un client qui veut bénéficier du service de conseil en investissement refuse de communiquer les informations requises ?

23/ Un Prestataires de Services d'Investissement (PSI) est tenu de catégoriser ses clients. Quelle affirmation est exacte ?

24/ Concernant le questionnaire de connaissance client, qu'est-ce que l'AMF recommande d'éviter ?

25/ Quel est l'objectif de la catégorisation de la clientèle ?

26/ Que peut faire une contrepartie éligible qui estime ne pas être en mesure d'évaluer les risques auxquels elle est amenée à s'exposer ?

27/ Quelle nature de conversations téléphoniques avec un client est-il obligatoire d'enregistrer ?

28/ A quel organisme le secret professionnel peut-il être opposable ?

29/ Lorsqu'un PSI communique des informations sur des performances futures d'un instrument financier, laquelle de ces affirmations est exacte ?

30/ Les sociétés de gestion de portefeuille sont-elles tenues de fournir aux porteurs de parts ou actionnaires d'OPCVM des informations afférentes à leur politique d'exécution

31/ Quelle particularité présente le document intitulé "politique de vote" élaboré par une société de gestion d'OPC ?

32/ S'agissant de gestion de portefeuille, laquelle de ces 3 obligations d'information le prestataire doit-il respecter ?

33/ Quelles sont les principales règles de bonne conduite que doit respecter un prestataire de services d'investissement ?

34/ Parmi ces objectifs, lequel répond à l'obligation du PSI d'agir de manière honnête, loyale et professionnelle ?

35/ Pour un PSI, servir au mieux "l'intérêt du client" repose sur quel type d'obligation ?

36/ Parmi les propositions suivantes, laquelle peut constituer un lieu d'exécution des ordres ?

37/ Que comprend la rémunération de la société assurant la réception-transmission d'ordres (RTO) ?

38/ Comment sont prélevés les frais courants d'un placement collectif ?

39/ A quelle condition un mineur peut-il ouvrir tout seul un compte de chèques à son nom ?

40/ Lorsque la situation du débiteur est irrémédiablement compromise, que peut faire la commission de surendettement ?

41/ La réglementation sur les pratiques commerciales trompeuses vise essentiellement à protéger :

42/ En matière de protection des données personnelles présentes dans des fichiers informatiques, un client :

43/ Quelle caractéristique d'un contrat financier non admis sur un marché organisé le rend interdit de publicité pour un client non professionnel ?

44/ Comment est symbolisé le profil de risque et de rendement des FCP et des SICAV ?

45/ Comment s'appelle l'ampleur des variations du cours d'un instrument financier sur son marché ?

46/ La volatilité est la plus forte sur :

47/ Quelle est la différence majeure entre action et obligation ?

48/ Parmi les définitions ci-dessous, relatives au droit d'attribution, laquelle est exacte ?

49/ Les actions assorties d'un droit de vote double :

50/ Les obligations à coupon zéro donnent-elles lieu au versement d'intérêts au bénéfice de leur propriétaire ?

51/ Quelle obligation, parmi les suivantes, n'est pas sujette à un risque de taux ?

52/ Est-il possible de vendre une obligation avant son échéance ?

53/ L'Euribor est un taux de référence :

54/ Lequel de ces taux de référence possède plusieurs échéances ?

55/ Les titres subordonnés :

56/ Un contrat d'assurance-vie investi en unités de compte :

57/ Quelle affirmation est exacte en ce qui concerne les organismes de titrisation ?

58/ Acheter un put revient à acheter :

59/ Quelle est la condition préalable à la commercialisation d'un OPC de droit étranger en France ?

60/ Parmi ces produits, lequel fait partie des "biens divers" ?

61/ Quel organisme est chargé de la supervision des prestataires de services sur actifs numériques ?

62/ Quelles sont les deux missions principales du dépositaire d'OPC ?

63/ A propos des Organismes de Placement Collectif (OPC), quelle affirmation est juste ?

64/ La méthodologie utilisée par un administrateur pour déterminer un indice de référence doit être développée, utilisée et gérée de manière :

65/ En France, les OPC sont agréées par :

66/ Un OPCVM classé dans la catégorie "obligations et autres titres de créance" :

67/ Qu'est-ce qu'un hedge fund ?

68/ Qu'est-ce qu'une obligation verte ?

69/ La gestion dont l'objectif est de systématiquement prendre en compte des critères liés à l'environnement, au social et à la gouvernance est :

70/ L'appellation de marché réglementé désigne :

71/ Les internalisateurs systématiques sont des prestataires de services d'investissement qui :

72/ Un ordre "au marché" est :

73/ Quelles sont les obligations de transparence pré-négociation en termes d'affichage de prix pour un système dirigé par les prix ?

74/ L'activité de tenue de marché sur un ou plusieurs instruments financiers admis sur une plate-forme de négociation :

75/ Quelle règle s'applique aux agences de notation ?

76/ Règlementairement, la tenue du passif d'un OPCVM correspond :

77/ En France, le délai de règlement-livraison d'un ordre de bourse est de :En France, le délai de règlement-livraison d'un ordre de bourse est de :

78/ Sur quel marché peut-on acheter et vendre des titres déjà créés ?

79/ Dans le cadre d'une introduction sur Euronext Paris, quelle pourcentage de capital la société doit-elle au minimum diffuser ?